Cube Risk
Le dispositif de gestion des risques des dérivés listés
Cube Risk
Qu’est-ce que le risque cube
Cube Risk est un système de gestion des risques de second niveau pour le suivi et la gestion des problèmes liés aux transactions sur instruments dérivés cotés de clients privés ou institutionnels. Le logiciel maintient les positions mises à jour en temps réel, calcule les marges en temps réel et calcule le risque de perdre des clients grâce à une analyse de scénario préventive.
C’est pour qui?
Il s’adresse aux courtiers et banques d’investissement qui ont besoin de suivre l’activité sur instruments dérivés listés de leurs clients privés ou institutionnels.
Le projet
Le projet est né en 2008 lorsqu’un courtier en ligne italien a demandé à Stefano Zanchetta un outil pour surveiller le risque de ses clients privés qui opéraient principalement sur le marché Idem et Eurex.
Depuis lors, le système a été intégré à l’utilisation de Cube PreTrade et est devenu le pivot de l’analyse continue et préventive des procédures de gestion des risques des principaux acteurs du secteur.
Cube Finance est une société mondialement experte sur ces questions.
Les points forts du service
- Grande couverture des marchés mondiaux avec les mêmes modèles CCP natifs
- Calcul en temps réel disponible parallèlement à la fin de journée traditionnelle
- Indicateurs de risque propriétaires pour minimiser le risque de perte côté banque
- Analyse quantitative et qualitative des positions individuelles à risque
- Vingt ans d’expérience de Cube Finance
Fonctionnalité
Réplique des mêmes modèles utilisés par les chambres de compensation
Les marges sont calculées avec les mêmes paramètres fournis en fin de journée par les chambres de compensation ou en recalculant les paramètres pendant l’infrajournalier. Cela vous permet de vous adapter à l’évolution des cotations du marché et de vous rapprocher de l’appel de marge du jour suivant
Cube Finance a créé des indicateurs propriétaires qui calculent le risque de marché, et donc le risque de perte du client au-delà de sa disponibilité, sur différents facteurs de risque. L’adoption de ces indicateurs reportés par Cube Risk dans les procédures internes de la banque permet de minimiser le risque de perte
Les Grecs de portefeuille sont calculés en temps réel sur toutes les positions et convertis en termes monétaires pour offrir une meilleure compréhension de ceux-ci.
Les graphiques de profil (ou « payoffs ») permettent d’analyser synthétiquement les positions, notamment lorsqu’elles sont constituées d’une multitude de positions en options avec différents sous-jacents, types, strikes et expirations.
Les marges peuvent être calculées en indiquant un scénario d’évolution des prix du marché, pour connaître les marges nécessaires suite à une hypothétique évolution des prix du marché
Il est possible de vérifier l’impact risque/marge d’un ordre simulé avant de l’envoyer au marché.
Avantages
- Surveillance intrajournalière continue des positions de risque des clients
- Une plus grande prise de conscience des risques réels associés aux positions ouvertes
- Connaissance anticipée des « appels de marges » probables du lendemain
- Suivi préventif des situations à risque de liquidité négative du client ou de perte au-delà du capital d’apport
- Faculté de résoudre plus rapidement les situations problématiques
- Cube Finance en tant que consultant permanent pour les questions de gestion des risques
Fonctionnalités communes à toutes les organisations, configurations, utilisateurs
- Matrice règles/utilisateurs/autorisations
- Authentification à deux facteurs
- Nombre illimité d’utilisateurs internes et externes (par exemple, auditeurs, clients)
- Chaque utilisateur peut configurer ses propres tableaux de bord, tableaux, pages, filtres
- Configuration limites d’utilisation du fournisseur de données
- Utilisation en temps réel ou EOD
- Positions calculées en temps réel
- Carnet des ordres en temps réel avec filtrage avancé
- Cycle complet de conformité pré et post/négociation
- Téléchargements en masse via des feuilles de calcul
- Rapports personnalisés et/ou avertissement (e-mail, sms) à plusieurs destinataires
- Section de registre étendue (instruments, contreparties, marchés, etc.)
- Moniteurs d’utilisation des données
- Prêt pour le Cloud
- Basé sur le Web
- Dernières technologies (CSS3, HTML5)
- Installation automatique des versions
- Conception web réactive
- Synchroniser et connecter aux applications internes (externes)
- Synchroniser avec ses propres feuilles de calcul
- Système de ticket de support intégré
- Base de données de document séparée (MongoDB)
- Panneaux de configuration du système intégrés à l’application
- Connectee à n’importe quel fournisseur de données majeur
Caractéristiques et fonctions des macros
- Analyse du scénario
- Analyse de sensibilité
- Analyse de la valeur à risque
- Calcul de la marge avec les modèles CCP originaux
- États consolidés des actifs et des risques
- États de trésorerie et de portefeuille
- Statistiques AMLA suisses, rapports SRO (AUM, BO, etc.), rapports sur les ristournes, etc.
- Performance selon GIPS: attribution et mesures des risques
- Marges utilisant des algorithmes CCP natifs
- Vérification de la marge avant négociation
- Grecs et mesures des risques
- Expositions en montant notionnel ou équivalent sous-jacent (par exemple, marché de l’électricité)
- Analyse de scénarios (temps, volatilité, prix)
- Portefeuilles simulés
